İçindekiler
İçeriden satın alma, bir yöneticinin şirketin geleceğine olan güveninin önemli bir göstergesi olabilir. Aynı zamanda şirket hissesi satın alan yöneticilerin hisselerin değerinin düşük olduğunu düşündüğü anlamına da gelebilir. Her iki durumda da, içeriden satın alma, yatırımcılar için harika bir hisse senedi fikri kaynağı olabilir. Bu makale, içeriden hisse satın alan kişileri inceleyecektir.
Kilit yöneticiler, yönetim kurulu üyeleri veya şirket hakkında içeriden bilgi sahibi olan diğer yöneticiler bazen şirket hisselerini alıp satarlar. Bu çalışanlar, şirket hakkında kamuoyunun bilmediği bilgilere sahip olduklarından, içeriden öğrenenlerin ticareti yüksek düzeyde düzenlemeye tabidir.
Düzenlemeler nedeniyle, kilit çalışanlar, çalıştıkları şirketin hisselerini alırken veya satarken Menkul Kıymetler Borsası Komisyonu’na (SEC) belge sunmalıdır. Bununla birlikte, başvuruların alıcıların veya satıcıların hisse senedini neden takas ettiklerini söylemelerini gerektirmediğini unutmayın.
Örneğin, kilit bir çalışan, hisse senediyle ilgisi olmayan kişisel nedenlerle şirket hissesini satabilir. Öte yandan, çalışanın hisse senedinin başının belada olabileceğini düşündüğü anlamına da gelebilir. Bu nedenle, yatırımcılar yatırım yapmadan önce ödevlerini yapmalıdır.
İçeriden öğrenenlerin alım satımını takip etmek birçok yatırımcı için yaygın bir uygulamadır. İçeriden öğrenenlerin hisse senedi satın alma konusunda yeniyseniz, hızlı bir internet araması size içeriden öğrenenlerin alım ve satımını takip eden birçok web sitesi verecektir. İşte başlamanız için birkaç içeriden satın alma hissesi.
İçeridekilerin Satın Aldığı En İyi İki Hisse Senedi
Otomatik Bölge (NYSE: AZO) ve karvana (NYSE: CVNA), son haftalarda ve aylarda şirket hissesi satın alan birden fazla içeriden oluşan iki hisse senedidir. İçeriden birden fazla alıcı olduğu için, alımlar içeriden öğrenenlerin hisse senetlerine güven duyduğunu gösterebilir.
- 26 Mayıs’ta AutoZone Direktörü Brian Hannasch, her biri 1.901,95 $ karşılığında 133 şirket hissesi satın aldı. Yatırım için toplam satın alma fiyatı 252.959 $ oldu. Ayrıca, Kıdemli Başkan Yardımcısı Michelle Borninkhof, 21 Mart’ta her biri 1.944.66$’a 259 hisse satın aldı. AutoZone, otomobil ve kamyonlar için yedek parça ve aksesuarların lider satıcısıdır. Şirketin ABD’de 6.000’den fazla ve Meksika ve Brezilya’da 700’den fazla mağazası var. AutoZone hissesi 18x F/K oranında işlem görür ve temettü ödemez.
- Nisan ve Mayıs ayı boyunca, birden fazla Carvana çalışanı şirket hissesi satın aldı. Başkan Yardımcısı Paul Breaux, 20 Mayıs ve 24 Mayıs’ta hisse satın aldı. Bundan önce CEO Ernest Garcia, 26 Nisan’da hisse satın aldı. Carvana’nın hisseleri, yılın başından bu yana yaklaşık %90 oranında değer kaybetti. Hisse senedinin içeriden satın alınması, işlerin tersine döneceğini gösterebilir. İlginç bir şekilde, içeridekiler, hisselerin çok daha yüksek olduğu 2021’de yoğun bir şekilde sattı. Satıcılar arasında Bay Breaux ve Bay Garcia vardı.
2022 İçin Üç İçeriden Satın Alma Hissesi
En iyi satın alım (NYSE: BBY), Karnaval (NYSE: CCL) ve Avis Bütçe Grubu (Nasdaq: CAR) her biri son aylarda içeriden büyük satın almalar yaptı. İçeriden hisse satın alan kişilerden yapılan büyük alımlar, alıcının şirkete büyük bir yatırım yapmaya istekli olduğunu gösterebilir.
- Best Buy’ın kurucusu ve başkanı Richard Schulze, 27 Mayıs’ta şirketin hisselerini satın aldı. Hisse başına ortalama 79.60 $ fiyatla 250.000 hisse satın aldı. Bay Schulze’nin satın alımlarının genel toplamı yaklaşık 20 milyon dolara ulaştı. Dosyalama, Bay Schulze’nin yaklaşık 23 milyon hisseye sahip olduğunu gösteriyor. Son alımlar büyük bir yatırım gibi görünse de, hisseler Best Buy’daki toplam hisselerinin sadece küçük bir kısmı.
- Avis Budget Group Yönetim Kurulu Başkanı Bernardo Hees, 26 Mayıs’ta şirketin 28.334 hissesini satın aldı. Bu hisseler için ödediği ortalama fiyat 172.8 dolardı. Bu, o gün şirket hissesine yaptığı toplam yatırımın 4.9 milyon dolar olduğu anlamına geliyor. Bay Hees, Avis’in yönetim kurulu başkanıdır ve daha önce Kraft Heinz’in CEO’su olarak görev yapmıştır. Avis hissesi şu anda 6x F/K oranında işlem görüyor.
- Karnaval gemisi direktörü Randall Weisenburger şirket hisselerinin 100.000 hissesini satın aldı. Hisselerin ortalama fiyatı 11 dolardı. 76 adet. Bay Weisenburger’in toplam yatırımı 1 milyon doların üzerindeydi.
İçeridekilerin Hisse Senedi Alması hakkında daha fazla bilgi
Diğer herhangi bir yatırımcı gibi, içerdekiler de bir hisse senedi hakkında yanılabilir. Alıcı veya satıcının içeriden biri olması, hissenin yükseleceğini veya düşeceğini garanti etmez. Profesyoneller de hata yapabilir.
Öte yandan, borsa, belirli bir hisse senedinin nasıl performans gösterdiğinde rol oynar. Örneğin, 2022’nin başında gördüğümüz gibi bir borsa satışı birçok hisseyi aşağı çekebilir. Borsadaki panik nedeniyle hisse düşebilir. İçeriden öğrenerek beğendiğiniz bir hisse senedi satın aldıysanız, bu sizin veya alıcının hatalı olduğu anlamına gelmez.
Aynı şekilde borsa çok iyi gittiği için birçok hisse yükselebilir. İçeriden öğrenenlerin satışına dayalı bir hisse sattıysanız ve hisse senedi yükselirse, bu sizin veya satıcının hatalı olduğu anlamına gelmez.
Şirket hissesi genellikle bir çalışanın net değerinin önemli bir bölümünü oluşturur. Örneğin, kilit bir çalışan bir ev satın almak isterse, ev satın alımını finanse etmek için hisse senedi satmak zorunda kalabilir. Unutmayın, içeriden öğrenenlerin satın alması veya satması, içeriden öğrenenin bunu neden yaptığını size söylemez.
Böyle bir durumda satış, çalışanın şirkete olan güvenini kaybettiği anlamına gelmez. Bu yüzden yatırım yapmadan önce ödevinizi yapmak çok önemlidir.
Kural 10b5-1
İçeriden hisse satın alan kişiler de yasa dışı olabilir. Şirket içindekiler, şirket hakkında halka açık olmayan önemli bilgileri öğrendiğinde, içeriden öğrenenler hisse senedi ticareti yapamazlar. Birçok şirket, yasa dışı içeriden öğrenenlerin ticaretiyle mücadele etmek için Kural 105b-1 ticaret politikalarını benimsemiştir.
Maddi bilgiler rastgele gerçekleştiğinden, Kural 105b-1 politikaları yalnızca içeriden kişilerin önceden belirlenmiş zamanlarda hisse senedi satmasına izin verir. Bu şekilde, içeridekilerin, diğer tüm hissedarlar için mevcut olmayan bilgilere dayanarak hisse satma cesareti kırılır.
BJ Cook uzun zamandır bir stok inek. Hisse senedi araştırma dünyasında çeşitli roller üstlendi ve 2014 yılında CFA unvanını kullanma hakkını kazandı. Yatırım U için yazmadığı zamanlarda, onu yeni yatırım fikirleri ararken bulabilirsiniz. Yatırım camiasının dışında, BJ sıkı bir Cubs hayranı.
